Comprendre comment les compagnies d’assurance calculent le risque vous aide à déjouer le système

Les humains calculent très mal la probabilité et les risques. Les casinos gagnent de l'argent parce que nous croyons individuellement que nous pouvons battre la machine à sous, même si nous savons que, collectivement, nous n'en avons jamais. Nous craignons le terrorisme, mais ne nous rendons pas au travail le matin, même si ce dernier est une menace beaucoup plus grave pour notre bien-être. Sur le plan biologique, notre incapacité à traiter les probabilités de manière impartiale à la volée est probablement la faute de notre amygdale, qui crie des conseils obsolètes de notre lobe temporal. Sur un plan plus élémentaire, notre faiblesse concerne notre perception de la façon dont les risques augmentent (ou non) avec le temps.

Il existe néanmoins toute une industrie de personnes qui comprennent comment le risque change avec le temps. On appelle cela l’industrie de l’assurance et les Américains, à un degré presque unique, le craignent et le détestent.

Les compagnies d’assurance font le bilan de toutes les mauvaises choses qui pourraient arriver, quantifient leur probabilité et leurs coûts probables, et s’assurent que les primes couvrent les coûts avec suffisamment de surplus pour un profit sain - ou ridicule. Pour ce faire, l’industrie de l’assurance s’appuie sur un modèle de catastrophe basé sur un sous-secteur, qui utilise des modèles informatiques complexes pour prédire la probabilité de catastrophes naturelles ou causées par l’homme (y compris les attaques de guerre et terroristes) et leur coût. Les compagnies d’assurance utilisent les informations tirées de ces modèles pour déterminer le montant qu’elles doivent collecter pour se couvrir. Dans de nombreux cas, les compagnies d’assurance souscrivent à leurs propres polices d’assurance, auprès de sociétés de superassurance, pour aider à mieux répartir les risques de catastrophe localisée.

Si vous êtes en vie, vous faites partie de ces calculs. Que vous en profitiez ou non est une autre affaire. Pour le savoir, vous devez comprendre les mécanismes en jeu.

Supposons que vous souhaitiez calculer le risque d'ouragan. Vous intégrez toutes sortes d'informations sur le comportement passé des ouragans dans un modèle, qui fonctionne de la même manière que les modèles de changement climatique. À partir de là, vous lancez le modèle pour voir à quoi pourrait ressembler la saison des ouragans de l’année prochaine. Ensuite, vous le lancez encore, et encore - peut-être 10 000 fois. Vous avez maintenant 10 000 résultats possibles pour la saison prochaine. Certaines se dérouleront sans incident, d’autres seront absolument désastreuses et la plupart se situeront quelque part au milieu.

Vous avez peut-être entendu le terme «tempête de 100 ans» pour décrire une tempête d'une ampleur particulière. (L’ouragan Sandy, par exemple, a été classé dans la catégorie des événements de 700 ans.) Cela ne signifie pas qu’une tempête aussi grosse ne se produira qu’une fois par siècle, une année donnée il y a une chance sur 1% qu'une tempête soit aussi grosse ou pire. Sur les 10 000 exécutions, 100 auraient montré des ouragans de cette taille. Un événement de 10 000 ans représenterait la saison des ouragans la plus extrême générée par le modèle sur toutes les montées.

Connaître la probabilité qu'une catastrophe naturelle se produise n'est qu'un début. À partir de là, le coût de chaque scénario pour la compagnie d’assurance doit être calculé. Il s’agit d’estimer la vulnérabilité des personnes et des infrastructures à chaque catastrophe potentielle et, partant, le montant des sommes que l’entreprise devra débourser. Répétez 10 000 fois et la société peut maintenant tracer une courbe indiquant la probabilité que les paiements dépassent un seuil donné pour un type de sinistre donné. Répétez en partant du début pour chaque type d’événement contre lequel la société s’assure. À présent, la société dispose de toutes les informations nécessaires pour calculer son propre risque et générer des devis et des contrats d’assurance.

Alors, comment cela vous aide-t-il? Vous manquez probablement de temps et de puissance de calcul pour exécuter vos propres scénarios de risque personnels. Mais vous pouvez toujours utiliser cette information à votre avantage. La méthode de base pour y parvenir consiste simplement à changer votre façon de penser en matière de risque. Quelles sont les catastrophes naturelles et humaines que vous craignez dans votre vie? Quelle est la probabilité qu'ils se produisent réellement d'une manière qui vous affecte? Quel serait le coût pour vous si cela devait arriver? Combien de temps et de ressources êtes-vous prêt à consacrer à éviter ou à atténuer ce risque?

Et voici le conseil: si vous avez du mal à prévoir les risques d’un désastre donné, demandez un devis d’assurance et les experts se chargeront de votre tâche. Vous pouvez souscrire une assurance contre presque tout, y compris les annulations de mariage de dernière minute et les enlèvements extraterrestres. Donc, si cela vous inquiète, il suffit de demander. Laissez les compagnies d’assurance déterminer la nature du risque, puis déterminez si vous devez vous assurer, modifier votre comportement ou modifier votre façon de penser.

Si vous demandez un devis sur la protection contre le vol de votre vélo prisé et qu’ils souhaitent vous faire payer presque ce que vaut le vélo au cours d’une année, ils vous disent qu’il ya de très bonnes chances de perdre votre vélo. vélo dans les mois à venir. Même si vous ne voulez pas l’assurance, vous bénéficiez de ces informations. Peut-être mettez-vous à niveau vos serrures et repensez votre situation de stockage de nuit. Peut-être avez-vous un vélo de batteur sous la main pour atténuer la perte matérielle et émotionnelle lorsque quelqu'un prend votre pied.

Voici la mise en garde: si vous faites un investissement à long terme, comme acheter une maison, demander un devis d’assurance ne vous donnera pas une image complète de vos risques. C’est parce que les compagnies d’assurance ne se préoccupent que des risques de sinistre pour votre maison pendant la durée de votre contrat, qui ne dure en général qu’un an. Donc, le fait que les ouragans et les assurances contre les inondations sur cette jolie propriété en bord de mer soit assez abordable aujourd’hui ne signifie pas que la maison ne sera pas sous l’eau dans 20 ans.

En fait, il vaut probablement mieux ne pas acheter une propriété en bord de mer.